В экономической статистике пятницы — в центре внимания рынка окажется публикация в США февральских индексов экономической уверенности потребителей, оценки текущих условий и инфляционных ожиданий — от университета Мичигана; изменения уровня расходов и доходов населения; основной индекс расходов на личное потребление; индекс деловой активности в производственной сфере от ФРС Чикаго, а также еженедельные данные по количеству работающих буровых установок от нефтесервисной компании «Baker Hughes».
Значительный интерес инвесторов привлечёт блок экономических новостей из Великобритании, в том числе: данные по приросту ВВП за 4-й квартал; квартальное сальдо расчётного счёта платёжного баланса; общее изменение объёма инвестиций; январский индекс деловой активности в сфере услуг; мартовский индикатор экономической уверенности потребителей, а также мартовский индекс цен на жильё.
Другими весьма важными показателями станут индексы деловой активности в производственной и непроизводственной сфере Китая за март, а также мартовские индексы потребительских цен — в Еврозоне и в Италии.
Существенное внимание участников рынка вызовут также германские данные по изменению объёма розничной торговли за февраль; уровень безработицы за март (предыдущий показатель – 5.9%) и мартовские изменения количества безработных.
Среди других показателей – Япония опубликует февральские индексы потребительских цен, уровень безработицы (предыдущий показатель – 3.0%), изменения уровня расходов домохозяйств; изменения объёма промышленного производства и объёма закладок новых фундаментов за февраль. Новая Зеландия представит мартовский индикатор экономической уверенности в деловой среде, а также отчитается по февральским изменениям объёма выданных разрешений на строительство. Австралия обнародует изменения объёма кредитования частного сектора. Франция отчитается по февральским изменениям объёма потребительских расходов и индексу потребительских цен за март. А в Канаде будут опубликованы данные по изменению объёма ВВП за январь.
Сегодня же состоится выступление президента Федерального Резервного Банка Миннеаполиса Нила Кашкари.
EUR/USD
Курс доллара получил новый дополнительный стимул для роста после публикации в США сильной экономической статистики по приросту объёма ВВП за 4-й квартал прошлого года. Как сообщило Бюро экономического анализа Министерства торговли США реальный рост ВВП, согласно третьей, окончательной оценки, составил 2.1% в годовом выражении, против 1.9% за предыдущий квартал. Другой отчёт показал, что количество заявок на пособие по безработице за последнюю неделю снизилось на 3 000 — до 258 000 человек, что близко к самому низкому уровню за последние десятилетия.
Поддержку доллару оказали также и комментарии представителей ФРС США. Так, глава Федерального Резервного Банка Бостона Эрик Розенгрен заявил, что для избежания перегрева экономики страны ФРС должна быть готова поднять ставку в 2017 году — четыре раза (!). Глава ФРБ Сан-Франциско Джон Уильямс также предположил вероятность более чем 3-х повышений ставки в текущем году.
Кроме того, ЕЦБ со своими предупреждениями разочаровал рынок. Представители регулятора выступили с разъяснениями о том, что инвесторы неверно истолковали результаты заседания ЕЦБ 9 марта относительно скорого сворачивания стимулирующей политики в регионе. Учитывая, что инфляция в Еврозоне вновь начала снижаться (германский отчёт показал падение индекса потребительских цен до 1.5% годовых против 2.2% — в предыдущем месяце) Банк собирается продолжать мягкую стимулирующую политику и удержание евро ни низком ценовом уровне. Рынок отреагировал на это агрессивной распродажей единой европейской валюты, курс которой пройдя на снижении около 100 пунктов, протестировал на исходе торгов очередной минимум на отметке 1.0672.
В нашем прогнозе на пятницу предполагаем – завершение коррекционного снижения пары в ценовой зоне 1.0670 ÷ 1.0650. Далее ожидаем разворот курса единой европейской валюты и возобновление её восходящего движения к целевым уровням: 1.07; 1.0736; 1.0760; 1.0780 и выше, к ключевому уровню сопротивления 1.09.
BP/USD
Фунт на вчерашних торгах смог несколько улучшить свои позиции и восстановиться до уровня 1.2524 на фоне резкого снижения пары антагонистов — евро и фунта. Однако укрепление доллара и комментарии главы Еврогруппы Йеруна Дейсселблума о жёстком Брекзите, ограничили восстановление британской валюты. Дейсселблум отметил, что Великобритания должна будет выплатить отступные до начала переговоров. Великобритания, в свою очередь, объявила, что не собирается платить 51 млрд. фунтов, которые хотел бы получить Евросоюз. Резкую полемику сторон примирило выступление премьер-министра Великобритании Терезы Мэй. В своих комментариях она заявила, что страна стремится к достижению взаимной договорённости с ЕС и будет готова оплачивать некоторые программы валютного союза. Кроме того, несмотря на то, что будущие отношения с ЕС будут другими, Великобритания предоставит ему те же торговые преимущества, что и раньше. Это снизило накал страстей и вызвало спрос на британскую валюту, курс которой протестировал дневной максимум и завершил торги в «плюсе», зафиксировав незначительный откат на ценовом уровне 1.2477.
В нашем прогнозе на сегодня предполагаем – возобновление коррекционного снижения пары к уровню недельного разворота 1.2445. Далее ожидаем разворот курса британской валюты и подъём котировок к предыдущему локальному максимуму 1.2524 и выше, к целевым уровням: 1.2550; 1.2580 и 1.26.
Золото (GOLD)
Золото на вчерашних торгах возобновило активное снижение на фоне повсеместного укрепления американской валюты. Удорожание доллара к мировым валютам в четверг было связано с публикацией в США сильной экономической статистики, а также с комментариями представителей ФРС о вероятном увеличении в текущем году количества повышений процентной ставки на федеральные активы. Укрепление доллара, как известно, негативно отражается на цене золота, делая покупку драгоценного металла дороже для инвесторов, владеющих другими валютами. Так и произошло! Продажи золота на вчерашних торгах возобновились, что вызвало снижение цен на июньские фьючерсы, стоимость которых на Нью-Йоркской бирже «Comex» снизилась на 10.73$ — до уровня 1242.30$ за тройскую унцию.
Сегодня на открытии торгов ближайшее значимое сопротивление для золота находилось на ценовом уровне 1245$ за унцию. Пробой этого сопротивления при движении наверх, продолжит подъём металла к целевым уровням — 1248$; 1252$; 1.255$ и 1258$ за унцию. Ближайшая поддержка для золота расположилась на уровне недельного разворота — 1241$. Если она будет пройдена, станет возможным дальнейшее снижение металла к целевым уровням: 1238$; 1233$ и 1227$ за унцию.
В нашем сегодняшнем прогнозе предполагаем – дальнейшее снижение котировок драгоценного металла к вышеназванным целевым уровням поддержек.
Нефть (WTI)
Цены на нефть в ходе вчерашних торгов возобновили рост после выхода накануне отчёта Управления энергетической информации Министерства энергетики США по запасам сырой нефти, бензина и дистиллятов. Отчёт показал высокий спрос на бензин в преддверии автомобильного сезона, что вызвало резкое усиление активности нефтеперерабатывающих заводов. Загруженность НПЗ за эту неделю выросла до максимумов за последние 3 года (1.90% при прогнозе роста на 0.45%). Соответственно, увеличение объёма переработки нефти отразилось и на её запасах. Рост коммерческих запасов нефти снизился до 0.9 миллиона баррелей, в то время как рынок ожидал увеличение объёма запасов на 1.36 миллиона баррелей. Кроме того, мартовское падение цен на нефть WTI (до 47.1$ за баррель), по всей вероятности, заставило американских сланцевиков снизить свои аппетиты, что привело к некоторому снижению добычи «чёрного золота».
Дополнительными позитивными драйверами для «быков» по нефти стало снижение экспортных поставок углеводородов из Ливии, Нигерии, Ирана и Объединённых Арабских Эмиратов. В результате, цены за последние дни поднялись на 2.5$ и накануне вчерашних торгов протестировали уровень 49.80$ за баррель. Торги в четверг также подтвердили сохранение восходящей тенденции. От минимального уровня европейской сессии (49.43$) цены на энергоноситель WTI поднялись до нового 3-х недельного максимума (50.61$ за баррель), где и завершили недельную сессию.
В нашем прогнозе на пятницу (для WTI) предполагаем – нисходящую коррекцию цен к целевым уровням: 50.21$; 50.00$; 49.88$; 49.50$ и ниже, к значимому уровню поддержки 49.25$ за баррель.
Подготовлено в сотрудничестве с форекс-брокером MaxiMarkets
