В экономическом календаре среды в центре внимания рынка окажется публикация в США данных изменению числа занятых в частном секторе экономики от агентства ADP и композитный индекс ISM в непроизводственной сфере.
Существенное внимание рынка вызовут также публикации в Австралии, Японии, Великобритании и США сентябрьских индексов деловой активности в сфере услуг.
Аналогичные показатели и композитные индексы, включающие в себя объединенные показатели по обоим секторам экономики, будут опубликованы в Еврозоне и в ведущих экономиках региона – Германии, Франции, Италии и Испании.
Значительный интерес привлекут также публикации в США и Канаде итоговых показателей балансов внешней торговли за август.
Австралия и Еврозона отчитаются по изменениям объема розничной торговли за август.
Великобритания опубликует индекс розничных цен за сентябрь.
Новая Зеландия представит индекс товарных цен.
А в статистике США выйдут данные изменения объема производственных заказов за август и еженедельные данные запасов бензина, сырой нефти и дистиллята от Министерства энергетики США.
Сегодня же состоятся выступления президента Федерального Резервного Банка Чикаго Чарльза Эванса, заместителя главы Банка Англии Бена Броадбента и члена Комитета по монетарной политике Банка Англии Майкла Сондерса, а также помощника управляющего Резервным Банком Австралии Кристофера Кента.
Китай сегодня продолжает праздновать День образования Китайской Народной Республики. Региональные рынки закрыты, статистика не публикуется.
EUR/USD
Курс евро/доллар пробил вчера ключевой уровень поддержки 1.12 и возобновил снижение. Драйвером падения единой европейской валюты стал слабый уровень ценового давления, который даже после четырех лет восстановления региональной экономики по-прежнему остается крайне низким. Индекс производственных цен за август, опубликованный во вчерашней статистике, вновь показал снижение на 0.2% по сравнению с июлем и на 2.1% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. Таким образом, без усиления вмешательства ЕЦБ целевой 2-х процентный уровень инфляции остается для европейской экономики практически недостижимым.
Однако в своем вчерашнем выступлении член исполнительного совета Европейского Банка Ив Мерш предупредил, что дальнейшее снижение ставки ЕЦБ может оказаться контрпродуктивным, регулятор уже исчерпал свои лимиты и по снижению ставки, и по покупке активов. Это снова усилило неопределенность ближайших перспектив европейской валюты и спровоцировало агрессивные продажи пары. Курс евро на этом фоне протестировал новый недельный минимум 1.1138. Однако обвал британской валюты против доллара США и, соответственно, обвал фунта против европейской валюты оказал евро поддержку, а поступившее сообщение о росте акций Deutsche Bank(а) остановило падение единой валюты и развернуло курс пары на восходящее движение. К концу дня все потери евро были восстановлены, и пара евро/доллар вернулась к уровню предыдущего закрытия 1.1209.
В нашем прогнозе на среду предполагаем краткосрочный откат, а затем возобновление подъема курса единой европейской валюты к целевым уровням 1.1225, 1.1250, 1.1280 и выше, к ключевому уровню сопротивления 1.13.
GBP/USD
Последние несколько недель внимание рынка постепенно возвращалось к последствиям Брекзита для британской экономики. Больше всего инвесторов беспокоит то, что Великобритании закроют доступ на единый рынок в рамках так называемого «жесткого» Brexit(а). На этом фоне давление на фунт продолжает усиливаться, поскольку Европейский Союз не собирается давать преференций британским компаниям до решения Великобританией вопроса о свободном перемещении мигрантов. Более того, рынок, вероятно, начал закладывать в котировки более высокий риск «жесткого» Brexit(а), вынуждая «быков» по фунту сдавать позиции. В результате фунт на вчерашних торгах возобновил снижение и, пройдя 140 пунктов, зафиксировал новый 30-летний минимум на отметке 1.2719.
В нашем сегодняшнем прогнозе предполагаем разворот пары и возобновление роста курса британской валюты к следующим целевым уровням: 1.2765, 1.28, 1.2870, 1.29 и 1.2945.
Золото (GOLD)
Золото на вчерашних торгах впервые с июня снизилось ниже психологически важной отметки 1300$ за унцию, причем падение котировок металла отмечалось уже на шестой торговой сессии подряд. Давление на цены оказало укрепление американского доллара вслед за выходом в США сильной экономической статистики по деловой активности в производственной сфере, усилившей ожидания повышения процентной ставки ФРС до конца текущего года.
Кроме того, уже в течение нескольких недель цены на золото не получали практически никакой поддержки от притока вкладов в специализированные биржевые фонды. В сентябре приток вкладов золота составил всего 11 тонн, что стало минимальный уровнем с апреля 2016 года.
Продажи золотых монет в США также продемонстрировали вялый рост. Согласно данным монетного двора в сентябре было продано золотых монет на 63 тыс. унций, что составило менее 50% объема сентября прошлого года. На этом фоне «быкам» не удалось удержать курс драгоценного металла, стоимость которого за считанные часы подешевела на 45.51$ и зафиксировала новый 14-недельный минимум на отметке 1266.50$ за тройскую унцию.
По состоянию на сегодняшнее утро ближайшее значимое сопротивление для золота находится на ценовом уровне 1270$ за унцию.
Пробой этого сопротивления при движении вверх продолжит подъем металла к целевым уровням 1280$, 1284$, 1287$ и 1295$ за унцию.
Ближайшая поддержка для золота расположилась на предыдущем локальном минимуме 1267$. Если она будет пройдена, тогда станет возможным дальнейшее снижение металла к целевым уровням 1265$, 13261$ и 1255$ за тройскую унцию.
В нашем прогнозе на среду предполагаем завершение снижения золота, а затем возобновление роста цен к вышеназванным целевым уровням сопротивлений.
Нефть (WTI)
Фьючерсы на нефть выросли от уровня закрытия понедельника (48.99$) после того, как Американский институт нефти представил данные изменения запасов в США за прошлую неделю. Запасы нефти по состоянию на 30 сентября снизились на 7.6 млн. баррелей, в то время как рынок ожидал роста запасов на 2 млн. баррелей. Цены на нефть отреагировали очередным ростом и протестировали на исходе дня июньские максимумы 51.31$ по марке Brent и 49.58$ за баррель – по марке WTI.
Вместе с тем, инвесторы сомневаются, что курс нефти продолжит расти в течение более или менее продолжительного времени, поскольку осуществить реальное сокращение добычи будет чрезвычайно трудно. До распределения квот остается еще около 2-х месяцев, а Иран уже отрапортовал, что нарастил объемы экспорта нефти до целевого значения 4 млн. баррелей в день.
Ирак и Ливия также увеличили производство. Более того, глава Национальной нефтяной корпорации Ливии выразил оптимизм по поводу того, что производство нефти в стране можно будет увеличить еще больше.
В целом добыча нефти по странам ОПЕК достигла исторического максимума в 33.6 млн. баррелей в сутки, что примерно на 600 тыс. баррелей больше верхней границы заявленного производственного ориентира.
Кроме того, резко выросли объемы хеджирования рисков американскими компаниями по добыче сланцевой нефти. Это может привести к возобновлению в 2017 году роста объемов добычи в США и помешать планируемому в ОПЕК сокращению согласованных в Алжире объемов. В этом случае излишки нефти останутся на рынке и не позволят ценам удерживать максимальные уровни.
Исходя их этого, в нашем прогнозе на сегодня для WTI предполагаем завершение текущего подъема и разворот цен на нисходящую коррекцию к таким ценовым уровням, как: 48.95, 48.30$, 48.00$, 47.70$, 47.40 и 47$.
Подготовлено в сотрудничестве с форекс-брокером MaxiMarkets
